Фондовые индексы США снижаются на фоне ралли нефти и скачка доходностей

Основные фондовые индексы США снижаются на фоне продолжающегося ралли нефтяных котировок, роста доходностей казначейских бумаг США и усиления ставок на повышение процентной ставки Федеральной резервной системы (ФРС) на следующей неделе после публикации свежих данных по инфляции.

По данным Бюро статистики труда, индекс цен производителей (ИЦП) без учёта продовольствия и энергии увеличился на 0,2% за месяц после пересмотренного роста на 0,3% в июле — чуть ниже прогноза экономистов, ожидавших 0,3%. В годовом исчислении показатель составил 4,6%, совпав с консенсусом. Общий индекс ИЦП вырос на 0,4% за месяц и на 5,4% в годовом исчислении при прогнозах 0,4% и 5,3%.

После публикации отчёта рынок оценивает вероятность повышения ставки на заседании ФРС 15–16 сентября в 69,6% против 61,2% днём ранее, согласно инструменту FedWatch CME Group.

Инвесторы переключают внимание на августовский отчёт по потребительской инфляции, который выйдет в пятницу и может уточнить траекторию инфляции и дальнейшие шаги регулятора до конца года.

Тем временем Европейский центральный банк (ЕЦБ) повысил ставки второй раз с начала войны в Иране, реагируя на признаки закрепления инфляции выше целевого уровня в 2%. Ставка по депозитам увеличена на четверть пункта — до 2,5%, что совпало с ожиданиями рынка. Регулятор подчеркнул, что не намерен заранее обещать дальнейшие шаги и будет действовать по мере поступления новых данных.

Brent торгуется выше $107 за баррель, на 5,7% выше уровня закрытия среды. The Wall Street Journal сообщила со ссылкой на американских чиновников, что советники президента США Дональда Трампа в частных обсуждениях допускают затяжной характер войны с Ираном — вплоть до окончания его полномочий в 2029 году. Дополнительное давление создают сообщения об активизации атак на танкеры на Ближнем Востоке, усиливая опасения перебоев поставок.

Доходности казначейских бумаг США растут по всей кривой, при этом показатель 30‑летних облигаций достиг максимума с 2007 года. Инвесторы проигнорировали план министра финансов США Скотта Бессента по увеличению объёмов обратного выкупа долгосрочного госдолга, который должен был помочь сдержать стоимость заимствований. Обещание Трампа выплатить каждому взрослому американцу $5 000 в случае сохранения за Республиканской партией контроля над Конгрессом по итогам выборов в ноябре вызывает вопросы относительно будущих федеральных расходов.

На рынке наблюдается широкая распродажа: падают акции девяти из одиннадцати секторов индекса S&P 500. Наибольшие потери несёт сектор материалов (–2,7%), поскольку акции медедобывающих компаний оказываются под давлением после сообщения Reuters о том, что Белый дом пока не принял решение о тарифах на очищенную медь, взвешивая рост производственных затрат против потенциальных выгод от стимулирования внутренней добычи. Дополнительное снижение цен на драгоценные металлы усилило давление на сектор.

Информационные технологии (–1,4%) демонстрируют второй худший результат под давлением акций производителей полупроводников: индекс PHLX Semiconductor Sector Index теряет 2,2% после устойчивости в предыдущие сессии недели.

Oracle (ORCL; −3,2%) отчитается после закрытия торгов в США. Акции компании с начала года потеряли 17%, заметно отстав от технологического сектора: рынок наказывает Oracle за высокие капитальные затраты и долговую нагрузку. Несмотря на то что продажи облачного подразделения, по прогнозам, более чем удвоились в последнем финансовом квартале, текущие рыночные движения показывают, что одной сильной отчётности уже недостаточно, чтобы убедить инвесторов.

Отдельные результаты Adobe (ADBE; −1,8%) дадут ещё один сигнал о том, насколько успешно крупнейшие разработчики программного обеспечения адаптируются к вызовам со стороны ИИ.

Снижение остальных аутсайдеров ограничено 0,6%.

В то же время защитный сектор товаров повседневного спроса (+0,3%) умеренно прибавляет, а сектор коммуникационных услуг удерживается чуть выше нулевой отметки.

Источник: finviz