Вероятность ещё одной просадки цены Brent до конца текущей недели остается высокой

Brent на торгах в среду опустилась на 1,14%. Таким образом, коррекция всё же случилась – закрытие цены состоялось на отметке $65,4/б. В настоящее время мы вновь наблюдаем движение наверх, цена находится на уровне $65,6. С начала текущего года средняя цена на нефть марки Brent на спот рынке составляет $70,2/б. Во II кв., до конца которого осталось 3 недели средняя цена на нефть составляет $64,6/б.

Вчера 04.06 Иран формально приостановил переговоры с США по поводу ядерной программы. Лидер Ирана заявил о том, что страна завершила ядерный топливный цикл и в настоящее время способна производить ядерное топливо, начиная с шахты и вплоть до электростанции. При этом Хаменеи вновь подверг США жёсткой критике, заявив, что Штаты не должны вмешиваться и говорить Ирану может ли он обогащать уран или нет. Ситуация вновь всё больше заходит в тупик. Вместе с тем, эксперты оценивают вероятность переговоров на высшем уровне на горизонте ближайших нескольких недель в почти 60%.

Vortexa посчитала, что в мае объем поставок нефти из Ирана в Китай составил чуть более 1,1 mbd. Таким образом, наблюдается сокращение по сравнению с аналогичным месяцем, но годом ранее. Vortexa считает, что одними из ключевых причин стали санкции и падение спроса на нефтепереработку.

Bloomberg со ссылкой на МЭА, тем временем, сообщает, что инвестиции в нефтяной сектор сократятся на 6%. Глава IEA Фатих Бироль заявил, что сокращение инвестиций в нефтяной сектор обусловлено экономической неопределенностью, ожиданиями снижения спроса и более низкими ценами. Таким образом, МЭА также подтверждает довод о том, что на фоне снижающейся цены лозунг Трампа drill, baby, drill является не очень жизнеспособным. Если бы детка хотела бурить, то инвестиции нужно было бы не сокращать, а скорее наоборот – увеличивать.

Тот же Bloomberg пишет, что Саудовская Аравия считает, что необходимо продолжить увеличивать объемы добычи. К версиям о том, что саудиты пытаются наказать нерадивых членов картеля, либо же забрать часть рынка у американских сланцевиков добавляется ещё одна – таким образом королевство пытается сделать приятное Трампу, снизив цены на нефть (и, соответственно, цены на бензин на американских заправках). Вместе с тем, сообщается, что Saudi Aramco повышает в июле цены на все сорта нефти для европейских покупателей на $1,8/б.

Американский API представил информацию по запасам нефти, которые сократились на 3,3 mb, при прогнозировавшемся сокращении на 900 tb. Чуть позже со своей статистикой вышло Управление энергетической информации Минэнерго США. Краткое содержание следующее:

• Коммерческие запасы нефти сократились на 4,304 mb и составили 436,059 mb. Рынок ожидал сокращения запасов на 2,9 mb. Стратегические запасы нефти (SPR) продолжили увеличиваться и в настоящее время составляют 401,822 mb;
• Запасы бензина выросли на 5,219 mb и составили 228,300 mb, рынок ожидал роста на 1,5 mb;
• Запасы дистиллятов выросли на 4,230 mb, составив 107,638 mb, рынок ожидал роста на 2,2 mb;
• Добыча в США незначительно подросла, составив 13,408 mbd;
• Импорт нефти и нефтепродуктов в США за неделю сократился, составив 8,236 mbd. Экспорт нефти и нефтепродуктов также сократился, составив 10,096 mbd.

С точки зрения технического анализа теперь, видимо, будет корректно сместить верхнюю границу ценового канала, таким образом, чтобы уровень сопротивления проходил через локальные максимумы от 03 и 04 июня, а также от 14 и 21.05. Наклон ценового канала продолжает оставаться отрицательным, следовательно, локальный тренд продолжает формироваться в рамках медвежьей тенденции. Кластер сопротивления чуть смещается и диапазон теперь составляет $66,4 – 67,2/б. Вероятность ещё одной просадки цены до конца текущей недели всё ещё остается высокой.

Цена на золото. Рынок готовится к публикации статистики по безработице в США

По итогам сессии в среду цена символически подросла на 0,6%, закрывшись на уровне чуть ниже $3375 за тройскую унцию.

ADP отчитался о росте занятых в частном секторе на 37 тыс. в мае. Цифры получились довольно слабыми, принимая по внимание ожидания роста на 111 тыс. Если оценивать данные на исторической перспективе – то это минимальный прирост с марта 2023 г. После сильного начала года найм теряет импульс. Тем не менее, рост заработной платы в мае почти не изменился, оставаясь на высоком уровне как для тех, кто остался на прежней работе, так и для тех, кто ее сменил, прокомментировал ситуацию старший экономист ADP.

S&P проинформировал о росте индекса PMI в секторе услуг в мае (53,7 п. vs. 52,3 п. в прогнозе и 50,8 п. месяцем ранее). Однако данные от ISM не были столь же оптимистичны. ISM сообщил о снижении индекса до 49,9 п. Вместе с тем, в занятости ситуация всё же несколько улучшилась.

Сегодня выходит последний блок важных данных по рынку труда перед публикацией Министерством Труда США официальных цифр по безработице.

С точки зрения технического анализа изменения в цене на золото минимальные. Вероятность роста, на наш взгляд, сохраняется, но пока что, как мы видим, рынок продолжает сохранять status-quo.